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信息公告

Information announcement

浙江东方金融控股集团股份有限公司关于拟出资参与设立股权投资基金的公告

2020.01.03

证券代码:600120              股票简称:浙江东方                编号:2020-002


本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

 

重要内容提示:

l 投资标的名称:杭州鸿富股权投资合伙企业(有限合伙)

l 投资金额:公司拟出资不超过2.7亿元人民币

l 截至本公告日,杭州鸿富股权投资合伙企业(有限合伙)尚未完成基金备案,故存在不能成功设立的风险。如基金完成备案,后续投资可能受到行业环境、国家政策、资本市场环境、不可抗力等因素的影响,存在投资失败的风险。

一、本次投资概述

2020年1月2日,经浙江东方金融控股集团股份有限公司(以下简称“公司”)八届董事会第二十二次会议审议通过,公司拟出资不超过2.7亿元人民币作为有限合伙人参与设立杭州鸿富股权投资合伙企业(有限合伙)(以下简称“鸿富基金”)。该基金总规模拟不低于6亿元,基金运营期为5年(其中投资期3年,退出期2年),经合伙人大会同意可延期2年。

本次投资未构成关联交易,未构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。

二、基金的基本情况

1、基金投管执行层的基本情况

鸿富基金将由公司参股公司杭州东方嘉富资产管理有限公司(简称“东方嘉富”)作为合伙企业基金管理人,杭州嘉富天成投资管理有限公司(简称“嘉富天成”)作为基金的普通合伙人按照约定受托管理合伙企业日常事务及合伙协议约定的其他事务。

东方嘉富是公司全资子公司浙江东方集团产融投资有限公司作为主要发起人成立的一家专业化管理、市场化运作的资产管理公司,成立于2016年5月,注册资本1,000万元,公司全资子公司浙江东方集团产融投资有限公司持有东方嘉富49%的股权,管理团队负责人陈万翔持有3%的股权,杭州小苍兰投资管理合伙企业(有限合伙)(该企业与公司不存在关联关系)持有48%的股权。东方嘉富在证券投资基金业协会备案编码为P1033503,自成立起一直秉承“国有背景、团队持股、市场化管理、专业化运作”规划思路规范运作,所管理基金类型主要包括:早期基金、PE基金、定增基金、并购基金等。嘉富天成成立于2019年12月,注册资本1,000万元,为东方嘉富的全资子公司。

鸿富基金的投管执行将由东方嘉富核心投资团队负责,该团队有丰富的资本市场经验,管理能力和协同能力均较强,过往已管理过多只股权投资基金,投资业绩良好。

2、基金的整体情况

1)基金名称:杭州鸿富股权投资合伙企业(有限合伙)。

2)存续期:运营期为5年,其中投资期3年,退出期2年,经合伙人大会同意可延期不超过2年。

3)基金规模:拟不低于6亿元,其中公司最终出资不超过2.7亿元,占比不高于45%,嘉富天成拟出资1%,基金注册地区政府引导基金或旗下政府出资平台拟出资15%,省政府产业引导基金拟出资15%-20%,并将积极引入国有企业、母基金、相关行业上市公司及其他优质社会资本。

4)出资安排:拟按3:3:4比例分三期出资,管理人亦可在不超过上述各期出资比例的情况下要求各出资人按实际通知比例出资,具体由基金管理人根据投资进度安排发出通知为准。

5)基金投资原则:分散投资金额,综合产业导向、行业细分、投资期限、风险高低等因素形成投资组合,单个项目投资金额原则上不得高于基金规模总额的20%。如有特殊情况,经基金投资决策委员会认可,可酌情调整,但单笔投资金额最高不得超过基金规模总额的30%。

6)基金投资范围:将主要围绕“‘十三五’国家战略性新兴产业发展规划”等。

7)基金投资方式:通过直接或间接方式以增资或受让股权方式进行非上市公司股权投资;闲置资金根据合伙协议约定可存放于银行和购买国债、购买结构性存款及其他法律法规允许的投资方式。

8)基金管理费用:在合伙协议约定的三年投资期内,有限合伙企业按其承诺认缴出资额的2%/年支付管理费,退出期内按有限合伙企业尚未退出投资项目的剩余投资成本的2%/年支付管理费,延长期不收取管理费。

9)收益分配:在基金年化收益率满足单利8%/年的前提下,超额收益中80%由全体出资人按实际出资比例分配,20%分配给基金管理人;在未满足单利8%/年时,投资收益全部由全体出资人按实际出资比例分配。

10)退出方式:境内及境外IPO、科创板上市、股权转让或股权回购、上市公司兼并收购等。

3、基金管理模式

鸿富基金将设立投资决策委员会作为基金的最高决策机构,有权决定是否对标的项目进行投资或退出。投资决策委员会拟由五人组成(其中公司委派两名、东方嘉富委派两名、其余拟由外部出资人委派或外部专家顾问担任),投资决策委员会就其职权事项作出决议应经四名以上(包括四名)成员同意方可通过。

三、本次投资对上市公司的影响

本次鸿富基金的设立,有助于公司丰富资管产品线,扩大管理规模,提升市场地位,进一步强化公司资管品牌建设及市场募资能力和产品开发能力。此外,本次基金中地方政府、国资金控平台、产业链企业间的有效协同也将有助于各方充分发挥己方的优势,融合各方资源,在切实服务好地方经济发展的同时,助力公司打造金融服务实体经济的典范,提升公司社会影响力。本次投资对公司2020年财务状况、经营成果等不存在重大影响。

四、本次投资的风险分析及对策

(一)市场风险

基金所投资的企业可能受宏观周期波动及行业政策变化等因素影响,导致基金收益不及预期。此外,我国经济下行压力依然较大,国际环境错综复杂,国内经济运行依然存在较大的不确定性,防范化解重大风险仍然是经济金融领域的重点工作。

控制对策:基金投资方向符合未来市场需求和经济转型升级,对市场风险的抵御能力相对较强;公司将要求基金管理人严格执行投资风险控制制度,严格项目选择和风险控制,降低市场风险带来的不确定性。

(二)项目投资风险

新兴产业需要大量前瞻性投入,部分可能不能及时带来满意的商业回报,甚至出现技术研发失败的可能,技术的价值和产业化前景依然面临较大的不确定性。

控制对策:基金将充分调动积累的人脉、信息、资源、渠道等多方面优势,对拟投资标的进行深入详细的尽职调查,充分把握相关技术的趋势和发展前景,争取较好投资收益;公司将要求东方嘉富提高自身管理能力及投研业务能力,加强内部管理机构建设,落实并完善内部风险控制机制,以防范基金重大风险。

(三)项目退出风险

不同的退出渠道和方式会影响基金收益,因此项目退出涉及的各类风险是影响基金收益的重要因素。

控制对策:公司将要求东方嘉富在做好项目投前调研工作、投资组合内合理配置不同发展阶段的标的等工作的同时,做好投后管理工作,密切关注已投项目的经营发展态势,依据实际情况逐步规划退出渠道,争取退出方式选择的多样性和可行性,以便基金未来平稳顺利地实现整体退出,尽量避免由于项目退出问题带来的权益损失。

特此公告。

浙江东方金融控股集团股份有限公司董事会

2020年1月3日